雙金生物被疑業(yè)績虛增？

    應(yīng)交稅金激增，直營店數(shù)量成謎———

   近日，會計師夏草在其博客上發(fā)表文章，質(zhì)疑上海雙金生物科技有限公司（下稱“雙金生物”,其母公司為中國生物，CHBT.NASDAQ）涉嫌虛構(gòu)巨額收益，并導(dǎo)致虛構(gòu)的巨額欠稅。

   該公司2011財年第二季度（2010年7月1日至9月30日）財報顯示，該公司應(yīng)交稅金（Taxpayables）余額逾3057萬美元，折合人民幣逾2億元，根據(jù)夏草的計算，雙金生物的應(yīng)交稅金是該公司6年半稅負(fù)總額的60%。

    對此，雙金生物方面回應(yīng)應(yīng)交稅金過高是計提造成的。

    受質(zhì)疑的除了這家公司的收益之外，還有其門店數(shù)量。

    百家門店在哪里？

    2010年8月30日，一家名為CitronResearch的美國研究機(jī)構(gòu)發(fā)文《CHBT：門店在哪里？》，質(zhì)疑雙金生物近幾年承諾的新開門店計劃并沒有實(shí)施，許多銷售門店子虛烏有，8月31日該公司股價大跌18%。

   雙金生物2010年財報稱，“截至2010年3月31日，我們在中國已有111家直營店（dedicated Shiningoutlets），大約四分之三在上海，其他的在中國另外12個城市。”

   按上述計算，在滬直營店數(shù)量當(dāng)在70家上下。不過，最近記者走訪了雙金生物產(chǎn)品直營店“益生有益”的斜土路旗艦店與張揚(yáng)路店，斜土路旗艦店銷售員稱，“在上海我們總共就六家店，浦東一家，浦西五家?！逼鋸垞P(yáng)路店店員表示，浦東只有一家店。另據(jù)記者走訪雙金生物位于浦東金橋出口加工區(qū)（寧橋路999號）的生產(chǎn)部門，一位李姓行政負(fù)責(zé)人對總共100家以上這樣的數(shù)字感到驚訝，“據(jù)我所知我們應(yīng)該沒有那么多店?！?/p>

    雙金生物執(zhí)行副總裁EvaYan告訴本報，門店質(zhì)疑牽涉到概念問題，公司認(rèn)為直營店也包括公司設(shè)在大型超市或賣場的銷售專柜?！吧虾５闹睜I店一共有六七十家，其中公司門店占了約60%，也就是40家左右。超市專柜占40%左右。”即便按這一說法，40家門店數(shù)與店員所說的6家店相距甚遠(yuǎn)。

   不過，部分賣場對本報稱，商場沒有銷售過帶有“雙金”品牌的產(chǎn)品；而樂購則稱，商場銷售過雙金有益菌蛋白粉，但由于銷售量實(shí)在太低，2010年7月曾停止進(jìn)貨，最近才重新進(jìn)了一些貨。

    計提導(dǎo)致負(fù)稅余額過高？

   根據(jù)雙金生物2010年年報，截至2010年3月31日，公司營收為8100多萬美元，按照當(dāng)時匯率，近5.5億元人民幣。

   雙金生物網(wǎng)站簡介稱，該公司專注于研發(fā)、生產(chǎn)、經(jīng)銷使用益生菌和食品添加劑，公司位于上海。而據(jù)中國保健協(xié)會保健咨詢服務(wù)工作委員會會長張大超介紹，目前國內(nèi)并無成規(guī)模的保健品生產(chǎn)銷售企業(yè)，且益生菌主要被用作食品添加劑。

   張大超介紹：“在中國大陸規(guī)模比較大的，有近期剛被美國杜邦收購的丹麥公司丹尼斯克，還有臺灣一家名為‘葡萄王’的企業(yè)，他們在大陸都有分店?！?/p>

   丹尼斯克（中國）公司廣州總部市場部人士表示，與丹尼斯克相比，雙金生物為乳企提供益生菌所占市場份額“微乎其微”。上述市場部人士還對雙金生物8000多萬美元的銷售額表示很不理解。

    雙金生物曾于2010年9月30日邀請投資者參觀公司以澄清質(zhì)疑，參觀者之一SeanWright在網(wǎng)站SeekingAlpha上發(fā)文《中國生物：投資者日到底發(fā)生了什么》，并引述雙金生物董事長宋錦安的話稱，雙金生物已經(jīng)為包括伊利、蒙牛、光明在內(nèi)的中國大型乳企提供益生菌產(chǎn)品。

   而本報從伊利處得到的回答是：“（雙金生物）不是我們的供應(yīng)商，我們采購的是國際上最大的兩家，丹尼斯克和漢森?！倍饷饔嘘P(guān)人士稱不清楚該公司，因?yàn)楣饷鞔蠖嗍褂玫氖亲约旱木N。

    EvaYan稱，公司尚未與伊利正式簽約，與光明則是在2007年開發(fā)益生菌月餅時有過合作。

   雙金生物2010年財報顯示，該公司的食品添加劑產(chǎn)品收入占總收入的26.8%，零售產(chǎn)品占73.2%。EvaYan則表示，目前公司產(chǎn)品在B2B（bulk additives）與B2C（retail）渠道的比例大致為4：6。

   記者探訪斜土路旗艦店與張揚(yáng)路店時，在記者所在的半個小時內(nèi)沒有任何顧客光顧，銷售員稱顧客主要是中老年人，一般都在早上來。而張揚(yáng)路店銷售員給記者看的銷售記錄中，遠(yuǎn)至2008年的銷售情況還在冊。

   在新閘路一家聯(lián)華超市貨架上，記者看到雙金有益菌蛋白粉，不過陳列的兩份商品生產(chǎn)日期為2010年1月2日，距今已1年有余。貨架銷售員稱“很少有人買這個產(chǎn)品”。

   夏草懷疑，雙金生物虛構(gòu)業(yè)績是造成其應(yīng)交稅金過高的原因。而雙金生物回應(yīng)稱，應(yīng)交稅金都是計提造成的，“五年前公司作為高新技術(shù)企業(yè)曾被免稅，但目前沒有文件證明，公司擔(dān)心被稅務(wù)部門追究責(zé)任，因此計提相關(guān)稅費(fèi)?！盓vaYan強(qiáng)調(diào)，“都不是欠稅。”不過，四大會計師事務(wù)所一位人士向記者表示，按照中國稅法，企業(yè)不可能做這樣的計提。“計提依據(jù)是什么？企業(yè)怎么計算的？而且還每年增加？這不太可能?！?/p>

    本報還將繼續(xù)跟蹤調(diào)查。